Investigação da memória de longo prazo na taxa de câmbio no Brasil

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MetadadosDescriçãoIdioma
Autor(es): dc.creatorSouza, Sergio Rubens Stancato de-
Autor(es): dc.creatorTabak, Benjamin Miranda-
Autor(es): dc.creatorCajueiro, Daniel Oliveira-
Data de aceite: dc.date.accessioned2024-10-23T15:00:17Z-
Data de disponibilização: dc.date.available2024-10-23T15:00:17Z-
Data de envio: dc.date.issued2010-12-08-
Data de envio: dc.date.issued2010-12-08-
Data de envio: dc.date.issued2006-04-
Fonte completa do material: dc.identifierhttp://repositorio.unb.br/handle/10482/6116-
Fonte completa do material: dc.identifierhttps://dx.doi.org/10.1590/S0034-71402006000200006-
Fonte: dc.identifier.urihttp://educapes.capes.gov.br/handle/capes/871897-
Descrição: dc.descriptionNeste trabalho, é medida a evolução da memória de longo prazo da taxa de câmbio diária, Real contra Dólar dos Estados Unidos, no período de 1995 a 2004. Essa medição é realizada por meio da análise R/S clássica, com janela móvel de dados. O trabalho focaliza o abandono do regime de câmbio administrado em favor do de câmbio flutuante, ocorrido em 1999, identificando antipersistência da taxa de câmbio durante a vigência do primeiro regime e memória longa a partir do início da vigência do segundo regime. Mostra também evidência de memória longa para as volatilidades dos retornos das taxas analisadas. _______________________________________________________________________________ ABSTRACT-
Descrição: dc.descriptionThis paper presents measures of long-range dependence in daily exchange rates of the Brazilian Real against the US Dollar, taken from 1995 to 2004 employing the classical R/S analysis with a rolling sample. It analyses the switch from a crawling peg exchange regime to a floating exchange regime, in 1999, finding antipersistence in the exchange rate during the first exchange regime, and long memory in the exchange rates along the second one. Also, it finds long memory for the exchange rates' volatilities along the whole period.-
Descrição: dc.descriptionFaculdade de Economia, Administração, Contabilidade e Gestão de Políticas Públicas (FACE)-
Descrição: dc.descriptionDepartamento de Economia (FACE ECO)-
Formato: dc.formatapplication/pdf-
Direitos: dc.rightsAcesso Aberto-
Palavras-chave: dc.subjectCâmbio-
Palavras-chave: dc.subjectDependência de longo prazo-
Palavras-chave: dc.subjectVolatilidade-
Palavras-chave: dc.subjectAnálise R/S-
Título: dc.titleInvestigação da memória de longo prazo na taxa de câmbio no Brasil-
Tipo de arquivo: dc.typelivro digital-
Aparece nas coleções:Repositório Institucional – UNB

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