Análise de risco do mercado financeiro americano utilizando Teoria de Valores Extremos.

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MetadadosDescriçãoIdioma
Autor(es): dc.contributorSantos, Marco Aurélio Sanfins dos-
Autor(es): dc.contributorde Souza Oliveira, Daiane-
Autor(es): dc.contributorYuriko Yaginuma, Karina-
Autor(es): dc.contributorSisko, Valentin-
Autor(es): dc.creatorHeringer, Ana Carolina Cavallo-
Data de aceite: dc.date.accessioned2024-07-11T18:25:42Z-
Data de disponibilização: dc.date.available2024-07-11T18:25:42Z-
Data de envio: dc.date.issued2023-09-05-
Data de envio: dc.date.issued2023-09-05-
Fonte completa do material: dc.identifierhttp://app.uff.br/riuff/handle/1/30243-
Fonte: dc.identifier.urihttp://educapes.capes.gov.br/handle/capes/770366-
Descrição: dc.descriptionNo mercado financeiro é de extrema importância se proteger das perdas extremas. Investidores e instituições financeiras de todo o mundo utilizam medidas de risco como, por exemplo, o Value-at-risk (VaR), para mensurar e se prevenir contra o risco de mercado presente nos ativos. O presente trabalho tem como principal objetivo utilizar a Teoria de Valores Extremos (TVE) para estimar a distribuição dos retornos financeiros e calcular o VaR, em comparação com outras metodologias tradicionais existentes na literatura: VaR Normal (paramétrico) e VaR histórico (não paramétrico). A abordagem paramétrica se baseia no conhecimento – ou suposição – da distribuição dos retornos, neste caso, a distribuição Normal. Em contrapartida, a abordagem não paramétrica consiste em utilizar a série histórica dos retornos para estimar as perdas financeiras. A capacidade de previsão dos modelos será avaliada pelo backtest de Kupiec, um teste estatístico conhecido como teste de proporção de falhas. A modelagem é feita com séries de preços de fechamento de três dos principais índices do mercado de ações americano: Dow Jones Industrial Average, Nasdaq Composite e New York Stock Exchange. Como resposta ao principal questionamento desta pesquisa, foi observado que o VaR Normal não possui boa adequação às caudas da distribuição, concluindo que a modelagem através da TVE pode ser vantajosa em relação a metodologia Normal.-
Descrição: dc.description41 f.-
Formato: dc.formatapplication/pdf-
Idioma: dc.languagept_BR-
Direitos: dc.rightsOpen Access-
Direitos: dc.rightsCC-BY-SA-
Palavras-chave: dc.subjectTeoria de valores extremos-
Palavras-chave: dc.subjectRisco-
Palavras-chave: dc.subjectBolsa de valores-
Palavras-chave: dc.subjectVaR.-
Palavras-chave: dc.subjectRisco (Economia)-
Palavras-chave: dc.subjectBolsa de valores-
Palavras-chave: dc.subjectEstatística-
Título: dc.titleAnálise de risco do mercado financeiro americano utilizando Teoria de Valores Extremos.-
Tipo de arquivo: dc.typeTrabalho de conclusão de curso-
Aparece nas coleções:Repositório Institucional da Universidade Federal Fluminense - RiUFF

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